Adâncimea pieței (DOM) – Prezentare generală, exemple și factori

Ce este adâncimea pieței?

Profunzimea pieței (DOM) este o măsură a numărului de ordine de cumpărare și vânzare pentru un titlu sau un activ care sunt disponibile la prețuri diferite. DOM-ul poate fi reprezentat ca un tabel sau grafic care arată prețurile comenzilor de cumpărare și vânzare, precum și numărul de comenzi disponibile la fiecare preț.

Profunzimea pieței este importantă pentru comercianți, deoarece oferă informații despre lichiditatea unei valori mobiliare sau a unui activ. Un titlu cu lichiditate ridicată va avea un DOM profund, ceea ce înseamnă că există o mulțime de ordine de cumpărare și vânzare disponibile la prețuri diferite. Acest lucru facilitează cumpărarea sau vânzarea garanției fără a fi nevoie să vă faceți griji cu privire la găsirea unui cumpărător sau vânzător. Securitatea cu lichiditate scăzută va avea un DOM puțin adânc, ceea ce înseamnă că sunt puține ordine de cumpărare sau vânzare disponibile la prețuri diferite. Acest lucru poate face dificilă cumpărarea sau vânzarea titlului fără a fi nevoie să plătiți un preț superior.

Definiție: O adâncime a pieței este definită ca o fereastră care arată activitatea în timp real pe o piață valutară sau de securitate la diferite niveluri de preț. Fereastra afișează, de asemenea, numărul de contracte sau acțiuni care sunt disponibile pentru a fi cumpărate sau vândute la fiecare nivel de preț.

Scopul Depth of Market este de a oferi comercianților o idee despre lichiditatea de pe piață și despre dificultatea cu care se pot confrunta atunci când încearcă să cumpere sau să vândă un titlu. O piață cu o adâncime mică de piață poate avea doar câteva contracte sau acțiuni disponibile pentru cumpărare sau vânzare la fiecare nivel de preț, ceea ce poate îngreuna pentru comercianți să-și execute ordinele.

O piață cu o adâncime de piață profundă va avea un număr mare de contracte sau acțiuni disponibile pentru cumpărare sau vânzare la fiecare nivel de preț, făcându-le mai ușor pentru comercianți să-și execute ordinele. Adâncimea pieței este uneori denumită și Profunzimea pieței sau Registrul de comenzi.

De ce este importantă adâncimea pieței?

Profunzimea pieței este importantă pentru comercianți, deoarece le oferă o idee despre lichiditatea de pe piață. O piață lichidă este aceea în care există un număr mare de ordine de cumpărare și vânzare disponibile la prețuri diferite, ceea ce facilitează executarea tranzacțiilor.

Pe o piață de mică adâncime, pot exista doar câteva contracte sau acțiuni disponibile pentru cumpărare sau vânzare la fiecare nivel de preț, ceea ce face mai dificilă găsirea unui cumpărător sau vânzător și executarea unei tranzacții.

Profunzimea pieței poate oferi și comercianților o idee despre direcția în care se mișcă piața. Dacă este puțin adânc, poate fi un indiciu că piața este pe cale să se miște într-o anumită direcție.

Cum funcționează adâncimea pieței

Prețul actual este cel mai recent preț la care s-a tranzacționat o acțiune. Datele privind profunzimea pieței arată numărul de acțiuni care sunt oferite și solicitate la prețuri diferite. Prețul de piață este prețul la care stocul se tranzacționează în prezent.

Piața de valori este o colecție de toate ordinele de cumpărare și vânzare pentru un anumit stoc. Ordinul limită este un ordin de cumpărare sau vânzare de acțiuni la un anumit preț. Prețul acțiunilor este prețul unei acțiuni din acțiuni. Prețul de ofertă este cel mai mare preț pe care un participant pe piață este dispus să-l plătească pentru o acțiune.

Prețul de cerere este prețul cel mai mic pentru care un participant pe piață este dispus să vândă o acțiune. Participanții pe piață sunt oamenii care cumpără și vând acțiuni. Prețul activului este prețul activului suport (acțiuni, obligațiuni, mărfuri etc.). Capitalul privat este capitalul care nu este listat la o bursă publică.

Lucrul la profunzimea pieței se învârte în jurul următorilor pași:

1. Comercianții plasează ordine în piață pentru a cumpăra sau vinde o valoare mobiliară la un anumit preț.
2. Aceste ordine sunt plasate prin brokeraj, care apoi potrivesc ordinele între ele pentru a crea tranzacții.
3. Adâncimea pieței este o fereastră care afișează toate ordinele de cumpărare și vânzare care au fost plasate pe piață, precum și prețurile și numărul de contracte sau acțiuni care sunt disponibile pentru a fi cumpărate sau vândute la fiecare nivel de preț.
4. Adâncimea pieței poate fi reprezentată ca un tabel sau un grafic, cu prețurile listate pe axa x și numărul de contracte sau acțiuni disponibile pentru a fi cumpărate sau vândute la fiecare preț listat pe axa y.
5. Adâncimea pieței poate fi reprezentată și sub formă de histogramă, cu prețurile enumerate pe axa x și numărul de contracte sau acțiuni disponibile pentru a fi cumpărate sau vândute la fiecare preț reprezentat de o bară.
6. Profunzimea pieței este actualizată în timp real, astfel încât comercianții să poată vedea cele mai recente comenzi de cumpărare și vânzare pe măsură ce sunt plasate.

Ce înseamnă DOM pentru investitorii individuali

Profunzimea pieței este importantă pentru investitorii individuali, deoarece le poate oferi o idee despre lichiditatea de pe piață și despre dificultatea cu care se pot confrunta atunci când cumpără sau vând un titlu.

De exemplu, dacă un investitor dorește să cumpere acțiuni ale companiei XYZ, va verifica mai întâi Profunzimea pieței pentru a vedea prețurile la care acțiunile companiei XYZ sunt disponibile pentru cumpărare și numărul de acțiuni disponibile la fiecare preț.

Dacă adâncimea pieței este mică, investitorului poate fi mai dificil să găsească pe cineva dispus să-și vândă acțiunile la prețul pe care este dispus să-l plătească. În acest caz, investitorul poate fi nevoit să plătească un preț mai mare pentru acțiuni sau este posibil să nu poată cumpăra acțiunile deloc.

Pe de altă parte, dacă Profunzimea Pieței este profundă, va fi mai ușor pentru investitor să găsească pe cineva dispus să-și vândă acțiunile la prețul pe care este dispus să-l plătească. În acest caz, este mai probabil ca investitorul să obțină acțiunile la prețul dorit.

Cum se utilizează datele DOM

Datele DOM pot fi utilizate în mai multe moduri, inclusiv următoarele

1. Identificarea lichidității

Profunzimea pieței poate fi utilizată pentru a identifica lichiditatea pe o piață. Dacă adâncimea pieței este mică, poate fi un indiciu că piața nu este foarte lichidă.

2. Identificarea prețului

Profunzimea pieței poate fi folosită și pentru a identifica prețul unui titlu. Dacă adâncimea pieței este mică, poate fi un indiciu că titlul de valoare este suprapreț.

3. Identificarea direcției

Profunzimea pieței poate fi folosită și pentru a identifica direcția în care se mișcă piața. Dacă este puțin adânc, poate fi un indiciu că piața este pe cale să se miște într-o anumită direcție.

4. Identificarea Oportunităților

Profunzimea pieței poate fi, de asemenea, utilizată pentru a identifica oportunitățile de cumpărare sau vânzare a unei valori mobiliare. Dacă adâncimea pieței este mică, poate fi un indiciu că nu există multe oportunități de a cumpăra sau de a vinde titlul.

5. Identificarea tendințelor

Depth of Market poate fi folosit și pentru a identifica tendințele de pe piață. Dacă adâncimea pieței este mică, poate fi un indiciu că piața este în scădere. Pe de altă parte, dacă adâncimea pieței este profundă, poate fi un indiciu că piața are o tendință ascendentă.

6. Identificarea suportului și rezistenței

Depth of Market poate fi, de asemenea, utilizat pentru a identifica nivelurile de suport și rezistență pe piață. Dacă adâncimea pieței este mică, poate fi un indiciu că titlul de valoare se confruntă cu rezistență la un anumit nivel de preț. Pe de altă parte, dacă adâncimea pieței este profundă, poate fi un indiciu că titlul are suport la un anumit nivel de preț.

Exemple de DOM

Următoarele sunt exemple de profunzime a pieței:

1. Pentru o acțiune care se tranzacționează la 100 USD per acțiune, adâncimea pieței poate fi după cum urmează:

99,50 USD – 10.000 de acțiuni disponibile

99,75 USD – 5.000 de acțiuni disponibile

100,00 USD – 2.000 de acțiuni disponibile

100,25 USD – 1.000 de acțiuni disponibile

100,50 USD – 500 de acțiuni disponibile

2. Pentru un contract futures care se tranzacționează la 1.000 USD per contract, adâncimea pieței poate fi după cum urmează:

999,75 USD – 10 contracte disponibile

999,50 USD – 5 contracte disponibile

999,25 USD – 2 contracte disponibile

999,00 USD – 1 contract disponibil

3. Pentru o pereche valutară care se tranzacționează la 1,0000, adâncimea pieței poate fi după cum urmează:

0,9999 – 10.000 de unități disponibile

0,9998 – 5.000 de unități disponibile

0,9997 – 2.000 de unități disponibile

0,9996 – 1.000 de unități disponibile

0,9995 – 500 de unități disponibile

Factorii care influențează adâncimea pieței

1. Bifați Dimensiune

Dimensiunea tick-ului este creșterea minimă a prețului pe care o poate muta securitatea. Dimensiunea tick-ului pentru un titlu poate fi diferită în funcție de locul în care este tranzacționată. De exemplu, dimensiunea tick-ului pentru o acțiune poate fi diferită de dimensiunea tick-ului pentru un contract futures.

2. Cerințe privind marja minimă

Cerințele minime de marjă sunt suma de bani care trebuie depusă pentru a tranzacționa un titlu. Cerințele minime de marjă pentru un titlu pot fi diferite în funcție de locul în care este tranzacționat. De exemplu, cerințele de marjă minimă pentru o acțiune pot fi diferite de cerințele de marjă minimă pentru un contract futures.

3. Restricții privind mișcarea prețurilor

Restricțiile de mișcare a prețurilor sunt reguli care limitează cantitatea pe care titlul o poate muta în preț. Aceste restricții pot fi puse în aplicare pentru a preveni o manipulare sau pentru a proteja interesele investitorilor. Restricțiile privind mișcarea prețului pentru o valoare mobiliară pot fi diferite în funcție de locul în care este tranzacționat. De exemplu, restricțiile privind mișcarea prețului pentru o acțiune pot fi diferite de restricțiile privind mișcarea prețului pentru un contract futures.

4. Restricții de tranzacționare

Restricțiile de tranzacționare sunt reguli care limitează când sau cum poate fi tranzacționată securitatea. Aceste restricții pot fi puse în aplicare pentru a preveni o manipulare sau pentru a proteja interesele investitorilor. Restricțiile de tranzacționare pentru un titlu pot fi diferite în funcție de locul în care este tranzacționat. De exemplu, restricțiile de tranzacționare pentru o acțiune pot fi diferite de restricțiile de tranzacționare pentru un contract futures.

5. Transparența pieței

Transparența pieței este gradul în care informațiile despre securitate sunt disponibile publicului. O piață poate fi transparentă dacă toate informațiile despre securitate sunt disponibile publicului. Alternativ, o piață poate fi opaca dacă unele informații despre securitate nu sunt disponibile public. Transparența unei piețe poate afecta Profunzimea Pieței pentru securitate. De exemplu, dacă o piață este transparentă, adâncimea pieței poate fi profundă, deoarece toate informațiile despre securitate sunt disponibile pentru comercianți. În mod alternativ, dacă o piață este opacă, Profunzimea Pieței poate fi mică, deoarece unele informații despre securitate nu sunt disponibile pentru comercianți.

Concluzie!

În cele din urmă, Depth of the Market este un instrument important pentru orice comerciant pentru a-și face o idee clară despre condițiile pieței și pentru a lua decizii informate.

Este, de asemenea, o modalitate bună de a monitoriza lichiditatea unui anumit activ. Înțelegând adâncimea pieței, comercianții pot evalua mai bine riscurile și recompensele potențiale implicate într-o tranzacție.

Ce părere aveți despre Depth of Market? Spune-ne în comentariile de mai jos!