Дематериализация (Demat) – определение, процесс и преимущества

Что такое дематериализация (DEMAT)?

Дематериализация — преобразование физических свидетельств о праве собственности на акции или иные ценные бумаги в электронную форму, чтобы их можно было хранить в дематериализованном виде на счете в Депозитарии.

Поскольку это наиболее точный тип ведения учета, некоторые торговые предприятия требуют счетов DEMAT. Он был создан, чтобы предоставить трейдерам большую защиту и скорость. Финансовые фирмы широко применяют дематериализацию в бухгалтерском учете.

Дематериализация — это процесс преобразования физических ценных бумаг, таких как акции и облигации, в электронные формы. Это позволяет инвесторам хранить свои ценные бумаги на счете в депозитарии вместо того, чтобы следить за бумажными сертификатами.

Дематериализация имеет много преимуществ, в том числе снижение уровня мошенничества и упрощение покупки и продажи ценных бумаг. Это также помогает упростить процесс корпоративных действий, таких как выплата дивидендов и дробление акций.

Зачем нужна дематериализация Demat?

Физическая форма ценных бумаг сопряжена с рядом рисков, таких как потеря, кража, повреждение и подделка. Эти риски могут быть эффективно устранены путем дематериализации. Кроме того, трудно отслеживать физические сертификаты и передавать их каждый раз, когда они продаются или покупаются.

Процесс дематериализации упрощает покупку и продажу ценных бумаг, так как нет необходимости физически передавать сертификаты. Это также снижает вероятность мошенничества и упрощает отслеживание корпоративных действий.

Как работает дематериализация Demat

При дематериализации вместо физических сертификатов инвесторы держат свои ценные бумаги на счете в депозитарии. Когда инвестор желает купить акции, депозитарий зачисляет необходимое количество акций на счет инвестора.

Аналогичным образом, когда инвестор хочет продать акции, депозитарий списывает необходимое количество акций со счета инвестора. Расчеты по сделкам происходят в течение Т+2 дней, где Т – дата сделки.

Процесс дематериализации осуществляется такими депозитариями, как National Securities Depository Limited (NSDL) и Central Depository Services Limited (CDSL).

Процесс дематериализации

1. Выбор депозитарного участника (ДП)

Первым шагом является выбор DP. Инвестор должен обратиться к DP по своему выбору и заполнить форму открытия счета.

2. Заполнение формы открытия счета

Форма открытия счета требует, чтобы инвестор предоставил личные данные, такие как имя, дата рождения, адрес, контактные данные и т. д. Инвестор также должен указать тип счета, который он хочет открыть, например, счет Demat, торговый счет или оба.

3. Подача документов на проверку

Инвестор должен предоставить документы KYC (Know Your Customer), такие как удостоверение личности и подтверждение адреса, для проверки. Инвестор также должен предоставить аннулированный чековый лист или выписку из банка для проверки реквизитов своего банковского счета.

4. Подписание типового соглашения с DP

После проверки документов инвестор должен подписать стандартное соглашение с DP. В этом соглашении определяются права и обязанности обеих сторон.

5. Проверка документов

После подписания соглашения DP снова проверяет документы. После завершения проверки DP открывает дематериализационный счет на имя инвестора.

6. Генерируются номер счета и идентификатор демата.

После открытия счета участник депозитария присваивает вкладчику номер счета дематериализации (DEMAT) и идентификационный номер (ID). Номер счета DEMAT используется для отслеживания ценных бумаг, хранящихся в дематериализованной форме, а идентификатор используется для однозначной идентификации инвестора.

Процесс дематериализации завершен, и инвестор может начать покупать и продавать ценные бумаги в дематериализованной форме.

Особенности дематериализации

Основные черты дематериализации заключаются в следующем.

1. Устраняет риски, связанные с хранением физических сертификатов, такие как потеря, кража и подделка.
2. Облегчает покупку и продажу ценных бумаг, так как нет необходимости физически передавать сертификаты.
3. Снижает вероятность мошенничества и упрощает отслеживание корпоративных действий.
4. Позволяет дематериализовать ценные бумаги компаний, не котирующихся на фондовой бирже.
5. Позволяет инвесторам держать несколько типов ценных бумаг на одном счете.

Преимущества дематериализации

Некоторые из преимуществ дематериализации заключаются в следующем.

1. Устранение рисков, связанных с физическими сертификатами

Процесс дематериализации устраняет риски, связанные с хранением физических ценных бумаг, такие как потеря, кража и подделка. Это связано с тем, что дематериализованные ценные бумаги хранятся в электронном формате и могут быть доступны только инвестору с использованием уникального идентификационного номера.

2. Простой и удобный перевод средств

Дематериализация — это удобный способ хранения ценных бумаг, поскольку он устраняет необходимость физического переноса сертификатов. Это особенно полезно для инвесторов, которые владеют большим количеством акций.

3. Безопасность и надежность

Дематериализация — это безопасный и надежный способ хранения ценных бумаг, поскольку они хранятся в электронном формате. Это снижает вероятность мошенничества и упрощает отслеживание корпоративных действий.

4. Номинация объекта

Счета дематериализации имеют функцию номинации, которая позволяет инвесторам номинировать человека для получения своих ценных бумаг в случае его смерти.

5. Безбумажный

Одним из основных преимуществ дематериализации является то, что это безбумажный процесс. Это не только делает его более удобным для инвесторов, но и помогает сохранить окружающую среду.

6. Воспользуйтесь кредитной линией

Инвесторы могут воспользоваться ссудой под свои дематериализованные ценные бумаги. Это может быть полезно во времена финансовых трудностей или когда появляется возможность купить ценные бумаги по более низкой цене.

7. Легко отследить

Дематериализованные ценные бумаги легко отследить, поскольку они хранятся в электронном формате. Это упрощает отслеживание корпоративных действий и предотвращает мошенничество.

8. Простота получения корпоративных льгот

Инвесторы, владеющие дематериализованными ценными бумагами, могут легко получать корпоративные преимущества, такие как дивиденды и выпуск прав. Это связано с тем, что дематериализованные ценные бумаги хранятся в электронном формате и могут быть доступны инвестору с использованием уникального идентификационного номера.

9. Несколько целей

Дематериализацию можно использовать для различных целей, таких как покупка и продажа ценных бумаг, получение кредитов и получение корпоративных выгод. Это делает его удобным способом хранения ценных бумаг для инвесторов.

Недостатки дематериализации

Некоторые из недостатков дематериализации заключаются в следующем:

1. Требуется счет у депозитарного участника

Для дематериализации ценных бумаг инвесторам необходимо открыть счет у депозитарного участника. Это может занять много времени и неудобно для некоторых инвесторов.

2. Ограничено определенными видами ценных бумаг

В настоящее время дематериализация доступна только для определенных видов ценных бумаг, таких как акции и облигации. Это ограничивает полезность дематериализации для некоторых инвесторов.

3. Требуется карта PAN

Инвесторы должны иметь карту PAN, чтобы дематериализовать свои ценные бумаги. Это может быть проблемой для некоторых инвесторов, у которых нет карты PAN.

4. Могут взиматься сборы

Некоторые участники депозитария могут взимать плату за дематериализацию ценных бумаг. Это может быть дополнительным расходом для инвесторов.

5. Возможно, доступно не во всех регионах.

Дематериализация может быть доступна не во всех регионах. Это может быть проблемой для инвесторов, которые живут в районах, где дематериализация недоступна.

Несмотря на недостатки, дематериализация является удобным и безопасным способом хранения ценных бумаг. Это особенно полезно для инвесторов, которые владеют большим количеством акций. Для этих инвесторов дематериализация может сэкономить время и деньги.

Сколько времени занимает дематериализация акций?

Процесс дематериализации обычно занимает около 15 дней.

Что такое Рематериализация?

Рематериализация — это процесс преобразования дематериализованных ценных бумаг обратно в физическую форму. Это можно сделать, запросив повторную материализацию у участника депозитария.

Что такое форма запроса на дематериализацию (DRF)?

Форма запроса на дематериализацию (DRF) — это форма, которую должны заполнить инвесторы, чтобы дематериализовать свои ценные бумаги.

Что такое Депозитарный участник?

Депозитарный участник – лицо, оказывающее депозитарные услуги инвесторам. Он выступает посредником между инвестором и депозитарием.

Что такое Депозитарий?

Депозитарий – это учреждение, которое хранит ценные бумаги в электронной форме. Также предоставляет услуги, связанные с дематериализацией и рематериализацией ценных бумаг.

Депозитарий и участники депозитария в США

В Соединенных Штатах есть два крупных депозитария — Депозитарная трастовая компания (DTC) и Депозитарная трастовая и клиринговая корпорация (DTCC).

DTC является дочерней компанией DTCC. Он хранит ценные бумаги в электронной форме и оказывает услуги, связанные с дематериализацией и рематериализацией ценных бумаг.

DTCC является холдинговой компанией, предоставляющей клиринговые и расчетные услуги на финансовых рынках. Он также предоставляет депозитарные услуги через свою дочернюю компанию DTC.

Вывод!

Дематериализация — это процесс преобразования физических акций в электронные формы. Это можно сделать, открыв бесплатный счет Demat у участника депозитария, такого как банк или брокер. Владельцы счетов Demat могут хранить свои ценные бумаги в электронной форме и торговать ими на фондовом рынке. Государственные ценные бумаги и паи взаимных фондов также могут храниться на счете Demat.

Сертификаты физических акций можно конвертировать в Dematshares, отправив форму запроса Demat компании или брокеру. Форма должна быть подписана всеми владельцами физических акций. После завершения процесса дематериализации акционер получит выписку со счета Demat от участника депозитария.

Что вы думаете о дематериализации? Поделитесь с нами своим мнением в комментариях ниже!