A ICO está substituindo o modelo tradicional de fundo de capital de risco?

Desde 2017, as ICOs entregaram mais de 3,5 vezes mais capital para startups baseadas em Blockchain do que rodadas tradicionais de VC.

As chances são de que, se você está lendo este artigo, já deve ter ouvido falar do conceito chamado ICOs, que – conforme discutido em profundidade em nosso guia do empreendedor para Blockchain – os empreendedores modernos baseados em Blockchain estão confiando para obter financiamento para seus negócios. Ideias.

Neste artigo, veremos como o Blockchain está substituindo em breve o processo tradicional de financiamento de capital de risco no qual o mundo dos empreendedores depende para obter suporte financeiro e de orientação para sua ideia de negócio.

Mas antes de passarmos para como o processo de ICO baseado em Blockchain está fazendo esses movimentos de substituição, vamos primeiro olhar para o setor de financiamento como um todo.

Geralmente, existem 5 maneiras pelas quais um empreendedor pode arrecadar fundos para suas ideias de negócios, cada uma com sua parcela de prós e contras –

1. Financiamento coletivo

Esse tipo de fundo envolve a retirada de um valor de capital muito pequeno de várias pessoas, geralmente pela internet.

2. Investidores Anjos

Nessa modalidade de financiamento, os empreendedores entram em contato com investidores-anjo em busca de recursos em troca de uma participação acionária no negócio. Você pode obter financiamento anjo em seu protótipo de aplicativo e produto completo, ambos.

3. Capitalistas de risco

VC são os investidores que colocam dinheiro em troca do patrimônio do negócio e obtêm os retornos apenas quando o negócio se torna público ou é adquirido por alguma outra empresa.

4. Empréstimo bancário

Os empréstimos bancários são o tipo de financiamento mais popular para várias start-ups. Os empresários entram em contato com os bancos e analisam diferentes taxas de juros antes de solicitar empréstimos.

5. Empréstimos para administração de pequenas empresas

Nesse tipo de fundo, as Pequenas Empresas entram em contato com os conselhos governamentais que trabalham para conceder empréstimos a novas ideias de negócios e pequenas e médias empresas.

Agora, quando você olha para o tipo de fundo com base na dificuldade de alcançar, aquele que classificaria o gráfico é o tipo de financiamento de capital de risco.

O tipo de fundo capitalista de risco é aquele que vem liderando a escala de prestígio desde os últimos anos. A razão por trás dessa popularidade constante do fundo Venture Capitalist pode ser atribuída ao fato de que, em comparação com outros tipos de fundos, os VCs são os mais difíceis de alcançar.

Há uma série de razões que contribuíram para manter intacta a demanda por financiamento de VC. Alguns dos mais dominantes são:

• Com o VC Funding, você obtém a experiência dos capitalistas de risco. Normalmente, quando um VC mostra interesse em sua ideia, o motivo é porque ele conhece seu setor intimamente. Portanto, a orientação que você recebe aqui é incomparável.

• Os capitalistas de risco ajudam a expandir sua rede para um número extremamente difícil de alcançar por conta própria, já que a rede é aquela à qual eles também se associam.

• Geralmente visto como o ponto culminante dos dois pontos mencionados acima é o desempenho. Observou-se que as tangentes de crescimento de desempenho que as empresas financiadas por VC obtêm são muito maiores do que as startups financiadas de outras modalidades. Junto com isso, eles têm uma chance melhor de maiores taxas de vendas, crescimento de funcionários, investimento em P&D e taxas gerais de sobrevivência.

Embora essas sejam as três razões dominantes que mantêm a demanda por financiamento de VC alta entre os investidores, o tipo de financiamento em uma trajetória de alto crescimento tem sofrido uma ligeira queda entre o ano passado, 2017 e 2018. E a razão por trás dessa ligeira queda é ICO.

Apesar de oferecer mais de US $ 900 milhões em estimativas de financiamento de risco em 2017 e mais de US $ 375 milhões desde os primeiros dois meses de 2018, rodadas tradicionais de VC, como anjo, semente de notas conversíveis, Série A, Série B e entre outras, estão sendo excluídas pela ICO quando você olha para os valores em dólares.

Se olharmos para as rodadas de financiamento das startups centradas no Blockchain, nos últimos 14 a 16 meses, as startups relacionadas ao Blockchain levantaram cerca de US$ 1,3 bilhão por meio de rodadas tradicionais de VC, mas mais de US$ 4,5 bilhões por meio de ICOs.

As razões que podem ser vistas como as que se unem para se tornar uma estatística no alto crescimento da ICO podem ser listadas em três pontos, que veremos a seguir. Os pontos que trazem as ICOs na lista dos principais modelos de financiamento não tradicionais.

Razões por trás dessa demanda crescente por ICOs como modo de arrecadar fundos

1. Mais fácil

Quando comparado ao financiamento de VC, que exige que os empreendedores tenham um conjunto de registros de resposta financeira e de mercado de validação que indiquem o quociente de lucratividade de suas ideias, a ICO e seus benchmarks de baixa captação de recursos são muito úteis para empreendedores que procuram um processo fácil de captação de recursos.

2. Global

Ao contrário do VC Funding, o ICO não depende de nenhuma localização geográfica específica. Para um empreendedor que levantou uma ICO nos EUA, a opção de convidar investidores até dos Emirados Árabes está presente.

3. Rápido

A maioria das rodadas de ICO duram 30 dias e quase todos os empreendedores conseguem obter seus fundos esperados nesse período. O prazo é muito maior do que o VC Funding.

Embora essas razões pró-ICO estejam voltadas para os benefícios que os empreendedores de pequenas e médias empresas podem obter, há duas razões que tornaram a ICO igualmente favorável aos investidores.

Então, a ICO está realmente adiantando o VC Funding? O primeiro tipo de modalidade de investimento na pista está mudando as perspectivas do segundo – tanto em termos de demanda quanto de possibilidade de captação de recursos? Vamos descobrir através de uma rápida análise comparativa entre os dois.

Capital de risco versus oferta inicial de moedas: o melhor modo de investimento para o empreendedor moderno

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Com ambos – estatísticas e fatores – sugerindo um aumento no ICO, um aumento que está levando o modo de investimento à frente do Venture Capitalist Funding, em termos de demanda, é seguro sugerir que o ICO substituirá em breve empresas como VC?

Bem, a resposta para isso está em um sim e um não.

Sim, porque as estatísticas e a demanda crescente são um sinal suficiente para que as ICOs em breve se igualem à demanda criada pelos VCs e Não porque ainda há uma série de desafios que o modo de investimento terá que superar.

Agora é hora de analisar os desafios que ainda mantêm os investidores afastados quando se trata de financiamento da ICO e suas prováveis ​​soluções, o que pode aproximá-los um pouco mais.

Desafios que a ICO terá que superar para se igualar aos fundos de capital de risco

• Latência de rede lenta

O que acontece no período de pico de volume é que o tempo de confirmação diminui e com ele a latência da rede. Essa ocorrência tende a diminuir o tempo de processamento e criação de blocos, o que pode tornar todo o processo de investimento em uma ideia em um ecossistema Blockchain com criptomoeda muito lento.

A solução sugerida por nossa equipe de desenvolvedores de aplicativos Blockchain para superar a latência da rede é a criação de uma carteira de caução que retenha o 'dinheiro enviado' do investidor, economizando assim uma grande quantidade de tempo de processamento.

• Leis bancárias e de licenciamento

O fato de o Blockchain ainda não ser altamente aceito pelos órgãos reguladores (com o US Sec apoiando os regulamentos da ICO , sendo uma exceção) é algo que não parece estar funcionando a favor dos empreendedores que desejam arrecadar dinheiro através da Oferta Inicial de Moedas.

A provável solução que podemos pensar, em termos de regulação, é o tempo. Com o tempo, a demanda por ICO será transmitida a outras nações, além dos EUA. Até lá, o melhor que você pode fazer é garantir que sua ICO seja à prova de hackers e seja do melhor interesse de todas as partes envolvidas.

• Exchanges centralizadas são o alvo fácil dos hackers

Se há algo que os maiores golpes de criptomoeda do mundo e a multidão anti-Blockchain nos ensinaram, é que Blockchain e seus serviços associados não são à prova de hack. Quanto mais aberta/pública for a sua plataforma de atividade, maior é a chance de ela ser hackeada.

Falando em ecossistemas blockchain abertos ou públicos, as exchanges centralizadas, pelo mesmo motivo, tornaram-se mais propensas a hackers.

A solução que podemos oferecer aqui requer nada além de associação com uma equipe que conhece as nuances do desenvolvimento de um ecossistema Blockchain seguro para empreendedores e investidores de pequenas e médias empresas interagirem.